Куда инвестировать на волатильном рынке? Ищем перспективные варианты
Может ли недвижимость принести больший доход, чем депозиты и золото, и как подобрать оптимальный вариант для вложения капитала?
Выбрать объект для инвестиций в 2022 году стало сложнее. Условия то и дело меняются: варианты, казавшиеся консервативными, внезапно приносят большую маржу, а высокодоходные варианты также быстро теряют привлекательность. Так произошло с акциями крупных российских компаний. Голубые фишки традиционно считались максимально выгодным вложением, но в этом году результат разочаровал инвесторов: гиганты рынка отказались от дивидендов, а котировки пошли вниз.
Противоположная картина сложилась в сегменте срочных депозитов. Банковские вклады всегда рассматривались как предельно простая опция с низкой, но стабильной доходностью. Весной 2022 года ситуация с депозитами перевернулась с ног на голову. Банки начали предлагать вклады под 20% годовых и выше, что разом перекрыло доходность любых других вариантов. На несколько месяцев депозиты стали самым привлекательным способом инвестирования.
Те, кто воспользовались ситуацией и вложили деньги под 20% весной и летом, сейчас столкнулись с новым вызовом. Срок вкладов заканчивается, и настало время решить: где разместить капитал осенью 2022 года? Разберем основные варианты.
www.adv.rbc.ru Валюта
Пожалуй, самый непредсказуемый актив в текущих реалиях. Российские банки один за другим вводят комиссии за хранение долларов и евро на счетах. Иными словами, по мере нахождения валюты на счете итоговая сумма уменьшается. Такая ситуация привычна в Европе с ее отрицательными ключевыми ставками, но для России эта картина в новинку. Остается вариант держать валюту дома в наличном виде, но это не защищает от инфляции и не дает деньгам работать.
Золото
Весной 2022 года в отделениях банков выстраивались очереди из желающих купить золотые слитки. К середине осени спрос нормализовался: от былого ажиотажа остались золотые счета и слитки в банковских ячейках. Трейдеры давно торгуют золотом на бирже, но такой вариант больше подойдет для профессионалов, готовых ежеминутно мониторить свежие новости и совершать быстрые сделки по купле или продаже фьючерсов. Что касается физического золота, то перспективы его туманны. Чтобы продать имеющийся слиток, нужно тщательно следить за его чистотой и вовремя найти желающего совершить сделку — нетривиальная задача для быстрого получения средств.
Ценные бумаги
Enfant terrible инвестиционного мира. Пока профессионалы продолжают зарабатывать на падении акций и индексе страха, рядовые инвесторы наблюдают за стремительным снижением индексов и падением голубых фишек. Хорошей альтернативой акциям могли бы стать облигации, но даже они оказались подвержены волатильности на рынке. Достаточно вспомнить, что в этом году произошла инверсия кривых доходностей казначейских облигаций США — верный признак надвигающейся рецессии. В таких условиях под вопросом оказывается платежеспособность даже проверенных эмитентов.
Недвижимость
Островок стабильности на волатильном рынке — 2022. Миллиардеры знают: людям всегда будет нужна крыша над головой. Поэтому среди богатейших людей на планете так много владельцев премиальной недвижимости в самых крупных городах мира. В Москве, по данным «Мира квартир», по итогам 2021 года стоимость новостроек в столице прибавила 32%, а цены на вторичку выросли на 19%. И тот и другой показатель значительно опередили инфляцию, которая в тот же период была равна 8,39%. Рост цен заметили и в ЦИАН — здесь динамику цен на жилье за 2021 год оценили в +29%.
Показательный пример: жилой квартал Prime Park в Хорошевском районе столицы. По итогам первого полугодия 2022 года средневзвешенная стоимость 1 кв. м в этом проекте составила 632,6 тыс. руб. По расчетам девелопера проекта компании Optima Development, к моменту окончания строительства доходность вложений способна достичь 10% годовых.
Не менее интересной выглядит перспектива сдавать квартиру в Prime Park. Жилой квартал расположен у парков и нескольких вузов — с таким соседством спрос на аренду со стороны семей с детьми и студентов должен оставаться предсказуемо высоким.
На момент написания статьи квартиры в Prime Park покупали в основном для себя — только 5% сделок в этом квартале были инвестиционными. Такое распределение открывает перед инвесторами дополнительные перспективы: малое число лотов для перепродажи снижает конкуренцию и повышает привлекательность каждого выставленного объекта.
Сейчас к покупке доступны как готовые квартиры в сданных домах, так и объекты в строящихся корпусах на старте продаж. Одни из наиболее привлекательных цен можно найти в башне третьей очереди Queen Elizabeth Park Tower. Ее строительная готовность — 35%. Это удивительно для объекта в престижной локации: Prime Park возводят в статусном месте между Петровским парком и Ходынским полем, а в пешей доступности от жилого квартала расположены сразу три станции метро — «Динамо», «Аэропорт» и «ЦСКА».
По расчетам Optima Development, текущие расценки на готовую недвижимость в этой локации уступают разве что Тверскому району, где жилье продают за 1,6 млн руб. за 1 кв. м. По мнению девелопера, при грамотном выборе лота и времени для вхождения в проект вложения в квартиру в Prime Park способны принести до 50% доходности. В Optima Development уверены, что этот жилой квартал предлагает один из наиболее перспективных вариантов для выгодного вложения капитала.
Материалы статьи не являются персональной инвестиционной рекомендацией
Автор Антон Погорельский
